|
中国外汇交易中心
全国银行间同业拆借中心 简 介 第一部分 交易中心概况 一、现任领导班子 胡正衡 党委书记 窦建中 副总裁 裴传智 副总裁 张漪 副总裁 许再越 副总裁 陈蓉芳 纪委书记 二、基本职能 中国外汇交易中心暨全国银行间同业拆借中心（简称交易中心），于1994年4月18日成立，是中国人民银行总行直属事业单位。主要职能是：提供银行间外汇交易、人民币同业拆借、债券、汇率和利率衍生品交易系统并组织交易；提供银行间市场清算、信息、风险管理和监管等服务；开展经人民银行批准的其它业务。 三、组织架构 交易中心总部设在上海，在北京建有备份中心，目前在广州、深圳、天津、大连、南京、厦门、青岛、济南、武汉、重庆、成都、珠海、汕头、福州、宁波、西安、沈阳、海口等18个中心城市设有分中心。 四、内部设置 交易中心设党委书记、总裁,副总裁若干名,纪委书记一名。总部设有综合部、市场一部、市场二部、清算部、工程运行部、技术开发部、研究部、信息部、风险管理部、人力资源部、培训部、财务部、综合服务部和行政部十四个部门；北京备份中心设有市场部、清算部和工程技术部。此外，还下辖《中国货币市场》杂志社、中汇信息技术服务（上海）中心，并控股上海国际货币经纪有限责任公司。 第二部分 交易服务 一、银行间外汇市场 外汇市场按照交易对手可以分为外汇零售市场和银行间外汇市场。外汇零售市场是指银行与客户（包括进出口商、非贸易外汇供求者和其他客户）之间的外汇买卖市场；银行间外汇市场是指银行同业之间的外汇交易市场。在中国，银行间外汇市场实行会员制管理，参与者包括外汇指定银行、具有交易资格的非银行金融机构和非金融企业。 交易中心受中国人民银行和国家外汇管理局委托，负责为银行间外汇市场提供统一、高效的电子交易系统，目前运行的外汇交易系统于2007年4月9日上线运行，采用做市商报价驱动的报价机制，中、外资做市商（23家人民币外汇做市商和16家外币对做市商）通过API程序接口为银行间外汇交易系统提供流动性。该系统提供集中竞价与双边询价两种交易模式，支持人民币对五个外币和八组外币对的即期、远期和掉期交易，同时还包括交易分析、数据直通处理和即时通讯工具等辅助功能。 二、人民币汇率形成机制 2005年7月21日人民币汇率形成机制改革后，交易中心根据中国人民银行授权，每日计算和发布人民币对美元等主要外汇币种汇率中间价。人民币兑美元汇率中间价的形成方式为：交易中心于每日银行间外汇市场开盘前向外汇市场做市商询价，并将全部做市商报价作为人民币兑美元汇率中间价的计算样本，去掉最高和最低报价后，将剩余做市商报价加权平均，得到当日人民币兑美元汇率中间价，权重由交易中心根据报价方在银行间外汇市场的交易量及报价情况等指标综合确定。人民币兑欧元、日元、英镑和港币汇率中间价由交易中心分别根据当日人民币兑美元汇率中间价与上午9时国际外汇市场欧元、日元、英镑和港币兑美元汇率套算确定。 三、银行间本币市场 银行间本币市场由拆借市场、债券市场和人民币利率衍生品市场组成。通过信用拆借、质押式回购、买断式回购、现券买卖、债券借贷、债券远期、利率互换、远期利率协议等交易，金融机构可以利用银行间市场管理资金头寸、调整资产负债结构和进行投资理财。在银行间本币市场交易的证券种类包括国债、央行票据、金融债、次级债、公司债、国际开发机构债券、短期融资券、资产支持证券等。本币市场成员涵盖商业银行、证券公司、保险公司、信托公司、基金、企业年金等各类金融机构。 交易中心负责为银行间本币市场提供高效、便捷的电子交易平台。由交易中心研发的新一代本币交易系统，具有高效、安全、开放、易用等特点，适用多种本币交易产品和交易工具，适合多层次机构投资者，包含成员端前台系统、成员端中后台系统、数据接口系统、清算系统和场务管理系统等多个子系统。 四、上海银行间同业拆放利率（Shibor） 2007年初以来，交易中心根据中国人民银行授权计算、发布中国货币市场基准利率——上海银行间同业拆放利率（Shanghai Interbank Offered Rate，简称Shibor）。Shibor是根据信用等级较高的银行组成的报价团自主报出的人民币同业拆出利率计算确定的算术平均利率，是一流银行之间的单利、无担保、批发性利率。目前公布的Shibor品种包括隔夜、1周、2周、1个月、3个月、6个月、9个月及1年。每个交易日，交易中心根据各报价行的报价，剔除最高、最低各2家报价，对其余报价进行算术平均计算，得出每一期限品种的Shibor，并于北京时间上午11:30对外发布。 第三部分 清算服务 交易中心为银行间外汇市场竞价交易提供直接清算服务。人民币竞价交易资金清算实行“集中、净额”清算原则。人民币外汇竞价交易与外币对竞价交易之间不进行同币种的轧差清算。人民币资金清算通过中国人民银行支付系统办理，外汇资金清算通过境外清算系统办理。 交易中心为人民币外汇即期询价交易提供净额清算服务。人民币外汇即期询价交易净额清算业务以多边净额清算为基础，对清算会员彼此之间达成的交易，中国外汇交易中心分别计算出每个清算会员同一清算日各币种轧差后的应收或应付资金，清算会员完成清算数据确认后，交易中心承继交易双方资金清算的权利义务，分别与清算会员进行资金清算。 交易中心为本币市场成员提供间接清算服务。本币交易系统具有清算跟踪提示功能，系统自动提示会员在清算交割日收、付资金和债券情况。 交易中心还通过在中国人民银行开立的保证金管理账户，为债券远期交易、买断式回购、利率互换和远期利率协议的市场参与者提供保证金集中管理服务。 第四部分 技术服务 交易中心坚持依靠现代科技手段，建设安全、高效、可控的电子服务平台。经过多年努力，交易中心采用自主开发与项目外包相结合的方式，已经建设完成外汇交易系统、本币交易系统、Shibor系统、统计系统、清算系统、风控系统、中国货币网等30余个电子系统。除交易终端和信息终端外，交易中心还提供报价、交易、实时行情发布、交易事后数据核对等接口，方便银行内部前中后台的直通处理。 交易中心在上海、北京双中心异地备份体系结构的基础上，发展为“两地三中心”的容灾系统，以上海张江为总中心，在北京建立异地灾备中心、在上海外滩建立同城灾备中心。为支持业务发展，保障信息系统满足市场需要，交易中心于2002年建立了数字认证中心，全面实施了网络系统的扩容改造，在重庆、天津、广州、深圳、汕头、青岛、大连和厦门八地设立中继站，所有成员会员除了可以通过上海总中心和北京备份中心接入交易中心网络外，还可以通过以上八地接入。经过网络扩容和本外币交易、信息、风险管理、监控等系统改造升级，系统安全性、稳定性、有效性和可扩展性明显提高，为加速实现全国统一联网和交易主体增加，交易量增长提供了强有力的技术保障。 第五部分 信息与监管服务 交易中心为市场成员、监管部门、信息服务商等机构提供全方位的信息服务。 中国货币网（www.chinamoney.com.cn）是了解银行间市场的重要窗口，主要为市场提供公告通知、行情信息、市场统计与信息披露，是市场成员熟悉政策法规、获取市场信息、交流业务经验的重要渠道。同时，中国货币网也为未联网的金融机构提供报价和报备服务，为监管机构提供监管所需的信息服务。中国货币网可通过专线网(交易系统)和互联网两种途径接入。 交易中心依托强大的统一数据平台，为不同层次的信息用户提供个性化的信息与统计服务。同时，为满足市场发展的要求，交易中心还提供以市场指数、收益率曲线、基准指标为主要内容的基准信息，为交易清算、定价估值、产品创新、风险管理等提供必要的市场基准。 第六部分 《中国货币市场》杂志 《中国货币市场》杂志创刊于2001年10月，由中国人民银行主管，交易中心主办，是国内第一家中英文的全彩财经类月刊。 《中国货币市场》杂志以“立足国内，面向全球，服务货币市场，推进理论创新”为办刊宗旨，提供宏观经济金融管理部门对形势变化和政策走向的权威评述；对中国货币市场、外汇市场、黄金市场、期货市场、资本市场等进行全方位的分析报道；为金融市场的理论探索、实务研究、经验交流提供舞台；同时还提供中国金融市场的最新数据。 《中国货币市场》杂志注重学术深度与金融实践相结合，始终以服务金融市场、推进理论创新、走在中国金融市场最前沿为己任，努力打造货币和金融市场的领导性刊物。 | 
